Лучшие Инструменты Инвестиций в Долларах в России
Бусти - https://boosty.to/justproinvest Телеграм канал - https://t.me/justproinvest Таймкоды: 0:00 - Вступление 0:14 - Первый вариант 2:56 - Фонд валютных облигаций TLCB 3:56 - Второй вариант 5:46 - Третий вариант 6:41 - Четвертый вариант 7:54 - А так ли нужны инвестиции в валюте 9:08 - Как достичь своих финансовых целей и выйти на пассивный доход В этом видео разберём и сравним лучшие варианты инвестиций в долларах для российского инвестора в текущих условиях. Посмотрим, так ли действительно нужны инвестиции в валюте или на самом деле это не панацея. Это канал просто про Инвестиции. Приятного просмотра. Одним из самых популярных инструментов для инвестиций в валюте являются замещающие облигации или локальные валютные облигации. Их иногда путают, но в целом это мало на что влияет, поскольку принцип работы одинаковый. Как понятно по их названию, замещающие облигации были выпущены взамен ранее выпущенных еврооблигаций. А аналогичным инструментом для новых выпусков облигаций являются локальные валютные облигации. В отличие от обычной облигации на российском рынке, номинал и купон валютной облигации номинирован в долларах или в другой валюте. То есть такая облигация автоматически защищает нас от ослабления рубля, однако в случае укрепления рубля мы можем существенно потерять. Давайте сразу рассмотрим на примере облигации Газпром Нефти. Номинал этой облигации составляет 8 317 рублей 25 копеек. А курс доллара согласно ЦБ на данный момент составляет 83 рубля 17 копеек. То есть номинал облигации составляет 100 долларов. Однако есть много облигаций, номинал которых составляет 1000 долларов, юаней или евро. Если вы ещё не очень хорошо разбираетесь в облигациях, сначала лучше посмотрите большой ролик на канале про них, так вам будет легче разобраться здесь. По данной облигации платится купон 0,6$ (60 центов) каждый месяц. Соответственно на дату получения купона на ваш счёт будет зачислена эквивалентная сумма в рублях по актуальному курсу ЦБ. То же самое произойдёт в дату погашения облигации, вы получите номинал согласно актуальному курсу ЦБ. Большинство подобных облигаций торгуются дороже номинала, поскольку многие участники рынка ожидают дальнейшее ослабление рубля. И действительно это достаточно вероятный сценарий. Например, если курс доллара в дату погашения этой облигации, а именно 19 августа 2027 года, будет составлять 100 рублей. То с переоценки номинала мы заработаем около 1506 рублей или около 17,7%. И также весь этот период мы будем получать купоны около 6,3% годовых. Конечно, если рубль за этот период ослабнет более значительно, то мы сможем заработать на переоценке тела облигации больше. Однако нельзя полностью исключать сценарий укрепления рубля. У облигации в этом случае есть определенная защита за счёт купона. В данном случае если рубль укрепится меньше, чем на 12,6% за эти 2 года, мы всё равно будем в плюсе за счёт купонов. То есть основной риск валютных облигаций - укрепление рубля. Как и в случае покупки обычной валюты. Также есть риск банкротства эмитента, но если мы инвестируем в стабильные крупные компании, этим риском можно пренебречь. Риск блокировки активов также отсутствует, поскольку данный инвестиционный инструмент находится полностью в рамках российской финансовой инфраструктуры. Следующим несколько экзотическим вариантом инвестировать в валюту является одна конкретная акция на российском рынке. Всё дело в том, что на её балансе находится огромное количество валюты. И если курс рубля ослабляется, компания выплачивает весьма значительные дивиденды. Эксперты российского рынка акций уже поняли, что я говорю о привилегированных акциях сургутнефтегаза. Если мы просто сопоставим доходность доллара и дивидендную доходность сургунефтегаза, то значимой корреляции мы не увидим. Все дело в том, что дивиденды, например, за 2024 год компания платит в 2025 году. То есть, если мы сдвинем дивидендную доходность на 1 год выше, то получим действительно сильную корреляцию.
Бусти - https://boosty.to/justproinvest Телеграм канал - https://t.me/justproinvest Таймкоды: 0:00 - Вступление 0:14 - Первый вариант 2:56 - Фонд валютных облигаций TLCB 3:56 - Второй вариант 5:46 - Третий вариант 6:41 - Четвертый вариант 7:54 - А так ли нужны инвестиции в валюте 9:08 - Как достичь своих финансовых целей и выйти на пассивный доход В этом видео разберём и сравним лучшие варианты инвестиций в долларах для российского инвестора в текущих условиях. Посмотрим, так ли действительно нужны инвестиции в валюте или на самом деле это не панацея. Это канал просто про Инвестиции. Приятного просмотра. Одним из самых популярных инструментов для инвестиций в валюте являются замещающие облигации или локальные валютные облигации. Их иногда путают, но в целом это мало на что влияет, поскольку принцип работы одинаковый. Как понятно по их названию, замещающие облигации были выпущены взамен ранее выпущенных еврооблигаций. А аналогичным инструментом для новых выпусков облигаций являются локальные валютные облигации. В отличие от обычной облигации на российском рынке, номинал и купон валютной облигации номинирован в долларах или в другой валюте. То есть такая облигация автоматически защищает нас от ослабления рубля, однако в случае укрепления рубля мы можем существенно потерять. Давайте сразу рассмотрим на примере облигации Газпром Нефти. Номинал этой облигации составляет 8 317 рублей 25 копеек. А курс доллара согласно ЦБ на данный момент составляет 83 рубля 17 копеек. То есть номинал облигации составляет 100 долларов. Однако есть много облигаций, номинал которых составляет 1000 долларов, юаней или евро. Если вы ещё не очень хорошо разбираетесь в облигациях, сначала лучше посмотрите большой ролик на канале про них, так вам будет легче разобраться здесь. По данной облигации платится купон 0,6$ (60 центов) каждый месяц. Соответственно на дату получения купона на ваш счёт будет зачислена эквивалентная сумма в рублях по актуальному курсу ЦБ. То же самое произойдёт в дату погашения облигации, вы получите номинал согласно актуальному курсу ЦБ. Большинство подобных облигаций торгуются дороже номинала, поскольку многие участники рынка ожидают дальнейшее ослабление рубля. И действительно это достаточно вероятный сценарий. Например, если курс доллара в дату погашения этой облигации, а именно 19 августа 2027 года, будет составлять 100 рублей. То с переоценки номинала мы заработаем около 1506 рублей или около 17,7%. И также весь этот период мы будем получать купоны около 6,3% годовых. Конечно, если рубль за этот период ослабнет более значительно, то мы сможем заработать на переоценке тела облигации больше. Однако нельзя полностью исключать сценарий укрепления рубля. У облигации в этом случае есть определенная защита за счёт купона. В данном случае если рубль укрепится меньше, чем на 12,6% за эти 2 года, мы всё равно будем в плюсе за счёт купонов. То есть основной риск валютных облигаций - укрепление рубля. Как и в случае покупки обычной валюты. Также есть риск банкротства эмитента, но если мы инвестируем в стабильные крупные компании, этим риском можно пренебречь. Риск блокировки активов также отсутствует, поскольку данный инвестиционный инструмент находится полностью в рамках российской финансовой инфраструктуры. Следующим несколько экзотическим вариантом инвестировать в валюту является одна конкретная акция на российском рынке. Всё дело в том, что на её балансе находится огромное количество валюты. И если курс рубля ослабляется, компания выплачивает весьма значительные дивиденды. Эксперты российского рынка акций уже поняли, что я говорю о привилегированных акциях сургутнефтегаза. Если мы просто сопоставим доходность доллара и дивидендную доходность сургунефтегаза, то значимой корреляции мы не увидим. Все дело в том, что дивиденды, например, за 2024 год компания платит в 2025 году. То есть, если мы сдвинем дивидендную доходность на 1 год выше, то получим действительно сильную корреляцию.